引領改變：香港，亞洲的影響力投資樞紐引領改變：香港，亞洲的影響力投資樞紐2目錄報告摘要引言影響力投資一覽亞洲及全球的影響力投資現況全球影響力投資格局最新投資趨勢及可持續發展目標亞洲的影響力投資現況香港的影響力投資格局香港的影響力投資樞紐優勢香港的機遇香港影響力投資者面臨的挑戰對影響力投資的意識及教育有限調整對風險與回報觀念投資者缺乏影響力投資教育制定影響力策略面臨的挑戰投資者缺乏制定影響力策略的指導與激勵香港影響力投資項目不足，具有業績記錄的影響力投資經理稀缺政策建議：構建生態系統，促進香港影響力投資蓬勃發展甲)意識提升：從善出發，賦權投資者建議1：以可持續發展目標為先，鼓勵盡早採用影響力框架建議2：政府直接參與以樹立榜樣乙)能力建設：多管齊下，加強教育建議3：加強投資者教育，賦能散戶投資者建議4：透過攜手合作及行業參與，豐富資產擁有人的專業知識建議5：藉助大學教育，盡早培育人才丙)激勵影響力：營造有利環境，助力影響力投資建議6：放寬設立條件建議7：投資有的放矢上市公司新思路：善用碎股做慈善結語附錄附錄1—影響力投資簡介附錄2—海外影響力投資能力建設機構案例040608111112141818222424242526262830313132343435353636373740424249中文譯本僅供參考。如中、英文版本有任何抵觸或不相符之處，概以英文版本為準。引領改變：香港，亞洲的影響力投資樞紐引領改變：香港，亞洲的影響力投資樞紐報告摘要報告摘要隨著可持續金融的崛起，環球金融格局正經歷深刻的變革。影響力投資作為一股重要力量，將投資者的資本與社會及環境需求相結合，成為一種引人注目的投資機制。根據全球影響力投資網絡（GIIN）的數據，影響力投資市場規模達1.2萬億美元，顯示投資者對於通過投資來應對氣候變化、貧困和不平等等問題的關注日益增加。亞洲的影響力投資資本流動正大幅增長。雖然目前只有相對較少影響力投資者分配其資產配置到亞洲地區，但自2017年以來，相關配置顯著增加。與此同時，影響力投資在東亞亦錄得15%的增長，凸顯影響力投資在該地區方興未艾。中國內地作為主要經濟體擁有巨大的影響力投資潛力，而香港仰仗其對中國市場的深入了解和金融專業人才，有利促進影響力投資在内地市場的增長。中國實現碳達峰和碳中和的宏大目標對資金需求巨大，所需的投資額預計每年介乎人民幣2.6至4.2萬億元，其中80%以上預計來自社會資本。香港可以在彌合這一資金缺口以及將影響力資本引導到中國内地市場等方面發揮作用。香港憑藉其綠色金融中心的地位、完善的監管環境以及政府對發展可持續金融的承諾，為影響力投資的蓬勃發展構建理想的生態系統。為此，香港金融發展局（金發局）認為現在正好推動影響力投資發展的契機，利用其潛力積極推動改變並解決香港迫在眉睫的社會挑戰。因此，金發局成立了一個由業界專家組成的專責工作小組，收集市場意見並制定政策建議，供政府和公共持份者考慮。本研究旨提出政策措施以促進香港影響力投資，鼓勵企業和機構就影響力投資的參與度，兵將香港打造成影響力投資的區域樞紐。報告分析了行業面臨的主要挑戰並提出了相關政策建議：-甲)意識提升：從善出發，賦權投資-建議1：以可持續發展目標為先，鼓勵盡早採用影響力框架-建議2：政府直接參與以樹立榜樣乙)能力建設：多管齊下，加強教育-建議3：加強投資者教育，賦能零售投資者-建議4：透過攜手合作及行業參與，豐富資產擁有人的專業知識-建議5：藉助大學教育，盡早培育人才丙)激勵影響力：營造有利環境，助力影響力投資-建議6：放寬設立條件-建議7：鼓勵投資有的放矢隨著大衆日益重視影響力投資，再加上為企業和零售投資者提供的激勵措施逐漸增加，以協調其財務目標與帶動正面的社會和環境影響，香港蓄勢待發，有望成為區内影響力驅動型投資的重要樞紐。儘管現有的監管框架可能不利於零售投資者參與影響力投資，但促進多元化投資者類別的參與能最終創造一個有利於影響力投資擴張的環境。透過培育一個經濟利益和社會影響緊密交織的環境，香港可以將自己定位為一個金融智慧與社會責任融合的中心，使當地社區及其所服務的廣泛地區對影響力投資有所豐富。4引...