核心观点...................................................................................................................................................................... 1
一、工商业储能:用户侧储能的重要组成部分......................................................................................................1
1.1 工商业储能是指在工业或商业终端使用的储能系统................................................................................1
1.2 国内外装机现状:国外用户侧以户用为主,国内为工商业的天下........................................................1
中国:用户侧场景绝大多数为工商业储能..............................................................................................1
美国:规模保持相对稳定.......................................................................................................................... 2
欧洲:工商业增速不俗,绝对量相比户用仍属小众..............................................................................3
1.3 如何观察工商业储能需求?备案比招标更加合适....................................................................................4
1.4 统计分析:工业园区占国内用户侧绝对主流、业主自投成为趋势、项目规模通常小于 10MWh....5
应用场景:工业工厂配储为主.................................................................................................................. 5
投资方类型:业主自投项目数量为主......................................................................................................5
规模分布:多数项目低于 2MW...............................................................................................................7
单位造价:集中在 1.75-2 元/Wh.............................................................................................................. 8
二、根本驱动:电价市场化促使峰谷价差不断拉大..............................................................................................9
2.1 工商业储能的盈利模式——以峰谷套利为主............................................................................................9
分时电价的存在使得峰谷套利成为可能..................................................................................................9
工商业储能发展的有利因素:需求侧响应和补贴政策........................................................................10
其他盈利模式:动态增容、自发自用,以及保障供电........................................................................12
2.2 发电、用电逐步入市,峰谷价差拉大是电价市场化的反映..................................................................14
用电端:政策直接拉大峰谷价差............................................................................................................14
发电端:煤电全部入市,上网电价浮动范围拉大到±20%.................................................................. 14
电网端:代理购电成为全面市场化的序幕,代理购电价是观察工商业电价水平的窗口............... 15
工商业用电全面入市,电力市场化提速................................................................................................17
2.3 峰谷价差分析:浮动范围扩大、时段划分增加、电价组成更加复杂..................................................17
各省峰谷价差拉大,达到 0.7 元/kWh 经济性阈值的省份越来越多..................................................17
电价划分时段增多,允许一天内多次充放套利....................................................................................19
辅助服务、容量电价进入浮动范围,进一步拉大峰谷差....................................................................21
2.4 横向对比:工商业电价/居民电价之比中国远高于欧美国家,工商业储能在中国有更好的发展基础
.....................................................................................................................................................................................22
各国工商业电价对比:中国电价不属于低价之列................................................................................23
中国工商业电价高于居民电价,欧美则相反........................................................................................23
三、收益与空间测算:自投收益高于合同能源管理、工商业储能空间巨大................................................... 25
3.1 合同能源管理是工商业储能常见的开发模式.......................................................................................... 25
3.2 收益测算:两充两放显著高于一充一放,峰谷价差影响程度高于单位造价..................................... 26
一充一放:可行域较窄,要求较高的峰谷价差和较低的单位投资................................................... 27
两充两放:可行域大大拓展,大部分省区均具备项目条件................................................................28
3.3 需求测算:国内空间大于国外,总需求 2023-2025 达到 10.01、29.70、65.87GWh........................31
四、工商业储能产品:系统、PCS、电池厂商进入,长板优势尽显................................................................ 34
4.1 工商业储能系统一体化建设程度高..........................................................................................................34
电池和 PCS 是工商业储能系统的核心..................................................................................................35
看好工商业储能市场,各厂商纷纷布局................................................................................................36
4.2 储能系统:黑马频出,老牌集成厂商陆续跟进......................................................................................38
奇点能源:创新性推出一体机产品,成为储能新晋领跑品牌........................................................... 39
阳光电源:品牌力最强,单体容量大,具备电池技术先发优势....................................................... 40
阿诗特能源:专注一体化储能解决方案,提供多规格可选产品....................................................... 41
4.3 PCS:聚焦适配性、安全性和智能化,逆变器产品各具特色.............................................................. 42